13-05-2019 08:42
Отраслевой фонд для инвестиций: зачем покупать ПИФы конкретной индустрии?
Сегодня на рынке инвестиций есть где разгуляться. Управляющие компании предлагают широкую линейку облигационных фондов, фондов широкого профиля, отраслевых и даже тематических ПИФов. Но качество управления не стоит измерять количеством инвестиционных продуктов. Отраслевые фонды могут быть полезны для диверсификации портфеля и увеличения его доходности, если вы четко понимаете, как они работают.
Использование наших материалов (полностью или частично) разрешено только с указанием активной ссылки на конкретный материал. Приведенные цифры верны на дату публикации.
Как устроены отраслевые фонды
Отраслевые ПИФы — частный случай взаимных инвестиционных фондов (mutual funds), западных биржевых фондов ETF, где все или почти все средства инвестированы в один конкретный сектор. Обычно список отраслей включает технологии, финансы, энергетику, здравоохранение, индустрию развлечений, потребительские товары, недвижимость, ценные металлы и т.д.
Секторальный фонд формируется, например, только из ценных бумаг технологических компаний, исходя из критериев анализа управляющего. Иногда можно наблюдать еще более подробную детализацию. Допустим, покупаются акции компаний, которые работают в области искусственного интеллекта.
В теории отраслевой фонд позволяют инвестору получить больший доход, чем ПИФ широкого профиля, в который управляющая компания покупает акции привлекательных эмитентов (компаний, акции которых могут показать хороший рост), вне зависимости от сектора. Просто потому, что индекс отдельного сектора может вырасти выше, чем общий биржевой индекс. Например, индекс Московской биржи без учета дивидендов (IMOEX) поднялся в 2018 году на 12,8 %, а индекс нефтегазовой отрасли — на 37,45 % (за счет роста цен на нефть).
В теории отраслевой фонд позволяют инвестору получить больший доход, чем ПИФ широкого профиля, в который управляющая компания покупает акции привлекательных эмитентов (компаний, акции которых могут показать хороший рост), вне зависимости от сектора. Просто потому, что индекс отдельного сектора может вырасти выше, чем общий биржевой индекс. Например, индекс Московской биржи без учета дивидендов (IMOEX) поднялся в 2018 году на 12,8 %, а индекс нефтегазовой отрасли — на 37,45 % (за счет роста цен на нефть).
В 2018 году среди секторов на ММВБ лучшую динамику показали акции нефтяных и газовых компаний
Действительно, в первой десятке ПИФов по доходности за 2018 год пять фондов состояли из акций сырьевых компаний. Один ПИФ из топ-10 был ориентирован на мировую индустрию спорта. Помним, что в прошлом году в России прошел Чемпионат мира по футболу.
Рейтинг открытых ПИФов акций по доходности за 2018 год
Однако мы надеемся, вы уяснили одно важное правило при выборе паевого инвестиционного фонда: доходность ПИФа в прошлом не гарантирует его доходности в будущем.
На длительном горизонте инвестирования в два года, три, пять лет в выигрыше остаются фонды широкого профиля. В 2019 году все сырьевые ПИФы вылетели из первой двадцатки по доходности. Угадать, какой сектор «выстрелит» в будущем, очень сложно. Цены на энергоресурсы нестабильны, крупные спортивные события в России случаются раз в 50 лет.
Мы привыкли, что акции ведущих технологических компаний за последние 10 лет идут впереди остального рынка. Но так было далеко не всегда, и автоматически переносить этот успех в будущее нужно с большой осторожностью.
Резюмируем сказанное. Особенности отраслевых или секторальных фондов в том, что они:
На длительном горизонте инвестирования в два года, три, пять лет в выигрыше остаются фонды широкого профиля. В 2019 году все сырьевые ПИФы вылетели из первой двадцатки по доходности. Угадать, какой сектор «выстрелит» в будущем, очень сложно. Цены на энергоресурсы нестабильны, крупные спортивные события в России случаются раз в 50 лет.
Мы привыкли, что акции ведущих технологических компаний за последние 10 лет идут впереди остального рынка. Но так было далеко не всегда, и автоматически переносить этот успех в будущее нужно с большой осторожностью.
Резюмируем сказанное. Особенности отраслевых или секторальных фондов в том, что они:
- держат фокус на какой-то одной индустрии бизнеса;
- более волатильные и рискованные, чем фонды широкого профиля.
Зачем нужны отраслевые ПИФы?
Отраслевые ПИФы — полезный инструмент диверсификации портфеля, в потенциале они способны увеличить доходность инвестиций. Простыми словами, купить отраслевой фонд имеет смысл тем инвесторам, кто уже приобрел фонд широкого профиля и желает увеличить свою экспозицию на рынке ценных бумаг.
На Западе такая стратегия называется «Core and Satellite Portfolio», когда вы сперва выбираете корневой фонд, в который вкладываете большую часть своих сбережений, затем добавляете к портфелю «спутниковые» фонды. Это могут быть фонды с небольшой капитализацией, международные или секторальные фонды.
Отраслевой фонд в идеале не должен превышать 5 % от всего портфеля инвестиций, учитывая, что соотношение риска и доходности здесь хуже, чем в целом по рынку. Например, сектор биотехнологий в последние годы демонстрировал скачки роста на коротких отрезках, но и переживал серьезные «просадки». Если инвестор вложил слишком много денег перед очередным падением, это может нанести серьезный урон всему портфелю.
По умолчанию, если у инвестора нет четко сформированного мнения и он просто хочет зайти на рынок акций, ему, конечно, лучше купить фонд широкого профиля, где есть хорошая диверсификация, в том числе по секторам.
На Западе такая стратегия называется «Core and Satellite Portfolio», когда вы сперва выбираете корневой фонд, в который вкладываете большую часть своих сбережений, затем добавляете к портфелю «спутниковые» фонды. Это могут быть фонды с небольшой капитализацией, международные или секторальные фонды.
Отраслевой фонд в идеале не должен превышать 5 % от всего портфеля инвестиций, учитывая, что соотношение риска и доходности здесь хуже, чем в целом по рынку. Например, сектор биотехнологий в последние годы демонстрировал скачки роста на коротких отрезках, но и переживал серьезные «просадки». Если инвестор вложил слишком много денег перед очередным падением, это может нанести серьезный урон всему портфелю.
По умолчанию, если у инвестора нет четко сформированного мнения и он просто хочет зайти на рынок акций, ему, конечно, лучше купить фонд широкого профиля, где есть хорошая диверсификация, в том числе по секторам.
В конечном итоге многое зависит от личных пристрастий. Допустим, если вы живо интересуетесь новыми технологиями, каждые полгода меняете смартфон, верите в технологический прогресс, никто не запрещает вложиться в данный сектор. Благо, сейчас на рынке управления инвестициями выбор технологических фондов довольно обширен.
Как вариант, вы понимаете, что население стареет, за медицинской помощью обращается все больше людей, спрос на медицинские услуги будет расти. Тогда логично вложить деньги в сектор здравоохранения.
Хотя, возможно, энтузиазма в отношении отраслевых ПИФов у вас поубавится, когда вы прочтете, как это работает на практике.
Хотя, возможно, энтузиазма в отношении отраслевых ПИФов у вас поубавится, когда вы прочтете, как это работает на практике.
Отраслевые фонды как маркетинговая уловка
Мода на отраслевые фонды циклична. В России можно было наблюдать периоды, когда их становилось много и инвесторы массово вкладывали в них средства, и периоды относительного затишья, когда такие фонды массово закрывались.
В качестве кальки с западных образцов секторальные фонды были популярны у нас в 2000-е годы. Они появлялись пачками у каждой уважающей себя управляющей компании. После кризиса 2008 года волна схлынула. Дело не только в том, что упало доверие к любым инвестиционным инструментам: ландшафт многих отраслей сильно изменился. Раньше почти все УК держали у себя телекоммуникационные фонды. После консолидации на этом рынке не осталось достаточно компаний, чтобы собрать из них нормальный фонд.
В качестве кальки с западных образцов секторальные фонды были популярны у нас в 2000-е годы. Они появлялись пачками у каждой уважающей себя управляющей компании. После кризиса 2008 года волна схлынула. Дело не только в том, что упало доверие к любым инвестиционным инструментам: ландшафт многих отраслей сильно изменился. Раньше почти все УК держали у себя телекоммуникационные фонды. После консолидации на этом рынке не осталось достаточно компаний, чтобы собрать из них нормальный фонд.
Еще одной разновидностью взаимных фондов являются тематические фонды. Они отличаются более широкой диверсификацией, чем секторальные фонды. Например, управляющий может формировать фонд на основе инфраструктурной тематики (допустим, государство планирует вложить огромные суммы в развитие инфраструктуры), покупать акции строительных компаний, производителей цемента, стали и тому подобное.
Сегодня практически у всех управляющих компаний флагманскими являются ПИФы широкого профиля. Хорошим тоном считается держать в линейке продуктов технологический фонд. Все мы верим, что технологии будут развиваться, особенно, когда из каждого угла доносится месседж про преимущества цифровой экономики.
Но как объяснить клиенту, что ему необходимо вкладывать деньги в глобальный потребительский сектор, сельское хозяйство, химическую промышленность или индустрию спорта — более нишевые и не такие однозначные продукты?
Но как объяснить клиенту, что ему необходимо вкладывать деньги в глобальный потребительский сектор, сельское хозяйство, химическую промышленность или индустрию спорта — более нишевые и не такие однозначные продукты?
Тем более что управлять ими и добиваться положительных результатов на длинной дистанции намного сложнее.
Этого и не требуется. Компании запускают и поддерживают отраслевые фонды, чтобы иметь широкую линейку продуктов. По сути, это маркетинговая стратегия, в которой секторальному ПИФу отводится роль наживки. Когда у тебя 20-30 фондов, практически всегда найдется тот, который будет здесь и сейчас в лидерах по доходности.
Люди падки на красивые картинки в виде рейтингов. Мало кто отслеживает историю управления ПИФом на длительном отрезке. Отраслевой фонд, который сегодня «выстрелил», можно использовать в агрессивной рекламе, показать клиенту как итог «выдающегося» управления.
Впечатлительный человек смотрит на рейтинг, видит доходность фонда в 30-40 %, обращается в управляющую компанию, и уже задача менеджера объяснить ему, что данный фонд, возможно, ему не подходит по гороскопу, стоит выбрать ПИФ широкого профиля. Он понимает, что успешный отраслевой фонд с высокой долей вероятности завтра «просядет», он уже исчерпал свою доходность, клиент потеряет средства, уйдет и больше никогда не вернется.
Когда управляющая компания предлагает купить отраслевой ПИФ, она перекладывает ответственность по выбору индустриального сектора на инвестора. Глупо после этого предъявлять претензии управляющему. Когда вы покупаете фонд акций, то берете на себя риски всего рынка акций. Когда приобретаете отраслевой фонд, то к ним плюсуются риски отдельного сектора.
В тематические и отраслевые фонды также нередко добавляют компании, имеющие мало общего с заявленной тематикой. Их намерено подгоняют под хайповые истории. Например, акции Alphabet (Google) будут в фондах робототехники, но сама Google получает менее 1% выручки от этого сегмента. В фонде искусственного интеллекта будут акции онлайн-кинотеатра Netflix. Где логика?
Для квалифицированного инвестора нет проблемы в том, чтобы самостоятельно следить за отраслями и вовремя переходить из одного сектора в другой. Он формирует свой портфель, учитывая соотношения риска и доходности. Если вы платите комиссию за управление, не имеете возможности разбираться в тонкостях рынка по секторам, разумным решением будет выбор ПИФа акций широкого профиля.
Люди падки на красивые картинки в виде рейтингов. Мало кто отслеживает историю управления ПИФом на длительном отрезке. Отраслевой фонд, который сегодня «выстрелил», можно использовать в агрессивной рекламе, показать клиенту как итог «выдающегося» управления.
Впечатлительный человек смотрит на рейтинг, видит доходность фонда в 30-40 %, обращается в управляющую компанию, и уже задача менеджера объяснить ему, что данный фонд, возможно, ему не подходит по гороскопу, стоит выбрать ПИФ широкого профиля. Он понимает, что успешный отраслевой фонд с высокой долей вероятности завтра «просядет», он уже исчерпал свою доходность, клиент потеряет средства, уйдет и больше никогда не вернется.
Когда управляющая компания предлагает купить отраслевой ПИФ, она перекладывает ответственность по выбору индустриального сектора на инвестора. Глупо после этого предъявлять претензии управляющему. Когда вы покупаете фонд акций, то берете на себя риски всего рынка акций. Когда приобретаете отраслевой фонд, то к ним плюсуются риски отдельного сектора.
В тематические и отраслевые фонды также нередко добавляют компании, имеющие мало общего с заявленной тематикой. Их намерено подгоняют под хайповые истории. Например, акции Alphabet (Google) будут в фондах робототехники, но сама Google получает менее 1% выручки от этого сегмента. В фонде искусственного интеллекта будут акции онлайн-кинотеатра Netflix. Где логика?
Для квалифицированного инвестора нет проблемы в том, чтобы самостоятельно следить за отраслями и вовремя переходить из одного сектора в другой. Он формирует свой портфель, учитывая соотношения риска и доходности. Если вы платите комиссию за управление, не имеете возможности разбираться в тонкостях рынка по секторам, разумным решением будет выбор ПИФа акций широкого профиля.
Бонус
загадка
Хотите загадку? Какой секторальный индекс на американском фондовом рынке в последние годы (с середины 2017 по начало 2019) вырос существенно выше рынка?
Правильный ответ: индекс марихуаны (North American Marijuana Index). На сегодняшний день в США в 29 штатах (плюс Вашингтон) каннабис легализован для медицинских целей, еще в девяти — для рекреационных. Для личного пользования марихуану в прошлом году разрешили в Канаде.
Например, был полугодовой период, когда индекс увеличился почти на 240 пунктов, 127 %. Капитализация некоторых производителей выросла на 2 900 %.
Проблема в том, что индекс марихуаны и падает тоже сильнее рынка. В январе 2019 года он снизился на 20,7 %, в то время как S&P 500 потерял 6,5 %.
Вложения в акции производителей марихуаны остаются самой «горячей» темой на американском фондовом рынке. Подобное внимание не снилось ни одной топовой технологической компании.
Хайп связан не только с легализацией. Выделили сектор, в него потекли приличные средства. В августе 2018 года в производителя Canopy Growth 4 млрд. долларов инвестировал один из крупнейших в мире производителей спиртных напитков — Constellation Brands.
Ожидается, что вложения в эту индустрию к 2023 году достигнут 32 млрд. долларов США. Это сопоставимо с тем, сколько инвестиций сегодня привлекают компании финтеха (порядка 40 млрд. долларов США в 2018 году).
Например, был полугодовой период, когда индекс увеличился почти на 240 пунктов, 127 %. Капитализация некоторых производителей выросла на 2 900 %.
Проблема в том, что индекс марихуаны и падает тоже сильнее рынка. В январе 2019 года он снизился на 20,7 %, в то время как S&P 500 потерял 6,5 %.
Вложения в акции производителей марихуаны остаются самой «горячей» темой на американском фондовом рынке. Подобное внимание не снилось ни одной топовой технологической компании.
Хайп связан не только с легализацией. Выделили сектор, в него потекли приличные средства. В августе 2018 года в производителя Canopy Growth 4 млрд. долларов инвестировал один из крупнейших в мире производителей спиртных напитков — Constellation Brands.
Ожидается, что вложения в эту индустрию к 2023 году достигнут 32 млрд. долларов США. Это сопоставимо с тем, сколько инвестиций сегодня привлекают компании финтеха (порядка 40 млрд. долларов США в 2018 году).
North American Marijuana Index
Полезно? Поделитесь записью с друзьями и подпишитесь на новые материалы:
Error get alias
Что такое облигации?
СЛОВАРЬ
Как выбрать управляющую компанию?
ВОПРОС-ОТВЕТ
Что такое облигации?
СЛОВАРЬ
Как выбрать управляющую компанию?
ВОПРОС-ОТВЕТ
Читать далее:
Приложения для работы
в личном кабинете
в личном кабинете
Вы соглашаетесь на обработку ваших персональных данных
Если у вас есть вопросы,
мы поможем разобраться
мы поможем разобраться
© 2023, Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал».
115432, г. Москва, вн. тер. г. муниципальный округ Даниловский, пр-кт Андропова, д. 18 к. 1
Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал». Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045- 13853-001000 выдана Центральным Банком Российской Федерации (Банк России) 13.03.2014 г. Результаты деятельности управляющего по управлению ценными бумагами в прошлом не определяют доходы учредителя управления в будущем. Управляющий не обещает и не гарантирует получение какого — либо дохода, а также полного возврата ценных бумаг и/или денежных средств, переданных в доверительное управление. Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00041, выдана ФКЦБ России 17.01.2001 г. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды, прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами могут быть предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении. Взимание надбавок и скидок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, а также с иными документами, предусмотренными Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" и нормативными правовыми актами в сфере финансовых рынков, можно по адресу: Российская Федерация, 115432, г. Москва, вн. тер. г. муниципальный округ Даниловский, пр-кт Андропова, д. 18 к. 1, телефону: +7 (495) 228-15-05, факсу: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656) с понедельника по четверг — c 9:30 до 18:30, в пятницу — с 9:30 до 17:30, на сайте Управляющей компании, в пунктах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев фондов (со списком пунктов приема заявок можно ознакомиться на сайте Управляющей компании). Информация, связанная с деятельностью Управляющей компании, раскрывается на сайте в сети Интернет по адресу http://sistema-capital.com. Оказываемые ООО УК «Система Капитал» финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору доверительного управления, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».
МТС Инвестиции - объект авторского права ПАО «МТС», используемый компаниями группы АФК Система на основе лицензионного договора. Мобильное приложение ООО УК «Система Капитал» («МТС Инвестиции») - возрастная категория 0+. Программное обеспечение предоставляется конечным пользователям – физическим лицам бесплатно на условиях открытой лицензии. С условиями можно ознакомиться на площадках Google Play и App Store.
Представленные материалы и информация не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в них, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО УК «Система Капитал» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленных материалах и информации.
Расчет показателей, представленный в Личном кабинете, носит исключительно информационный характер, не учитывает налоги и иные обязательные платежи, надбавки/скидки к/с расчетной стоимости инвестиционного пая и не имеет целью предложение ценных бумаг, продуктов или услуг. Сравнение результатов инвестиционной деятельности основано на расчетах доходности, произведенных в соответствии с требованиями нормативных актов Банка России.
С информацией об условиях электронного взаимодействия с ООО УК «Система Капитал» можно ознакомиться в Соглашении об электронном документообороте ООО УК «Система Капитал».
Информация о профессиональном участнике рынка ценных бумаг ООО УК «Система Капитал», информация, предоставляемая ООО УК «Система Капитал» в соответствии с Базовым стандартом защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих управляющих, информация о договоре доверительного управления, в том числе на ведение индивидуального инвестиционного счета, и стандартных стратегиях управления доступна на официальном сайте ООО УК «Система Капитал».
С информацией об управляющей компании ООО УК «Система Капитал», информацией, предоставляемой ООО УК «Система Капитал» в соответствии с Базовым стандартом защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих акционерные инвестиционные фонды и управляющие компании инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, информацией о паевых инвестиционных фондах под управлением ООО УК «Система Капитал», в том числе стоимости чистых активов и расчетной стоимости инвестиционного пая паевых инвестиционных фондов, можно ознакомиться официальном сайте ООО УК «Система Капитал»:
Брокерские и депозитарные услуги оказывает ПАО «МТС-Банк»: 115432, город Москва, проспект Андропова, дом 18, корпус 1. Тел. +7 (495) 777-00-01.
Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг № 177-04613-100000 от 24.01.2001 на осуществление брокерской деятельности, лицензия на осуществление депозитарной деятельности №177-04660-000100 от 24.01.2001 г.
Раскрытие информации профессиональным участником рынка ценных бумаг доступно на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».
Информация, предоставляемая ПАО «МТС – Банк» в соответствии с Базовыми стандартами защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих брокеров и депозитариев доступна на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».
С регламентом и документами связанными с обслуживанием брокерского счета и условиями депозитарного обслуживания можно ознакомиться на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».
Оказываемые брокером финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору о брокерском обслуживании, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации".
ПАО «МТС-Банк» информирует о запрете на осуществление действий, относящихся к манипулированию рынком, и ограничениях на использование инсайдерской информации и (или) манипулирование рынком, предусмотренных статьями 5 и 6 Федерального закона от 27.07.2010 № 224-ФЗ "О противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации" и принятыми в соответствии с ним нормативными актами Банка России.
Изменение цены торгуемого инструмента – процентный показатель, отражающий изменение цены последней сделки на конец периода к цене последней сделки на начало периода.
115432, г. Москва, вн. тер. г. муниципальный округ Даниловский, пр-кт Андропова, д. 18 к. 1
Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал». Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045- 13853-001000 выдана Центральным Банком Российской Федерации (Банк России) 13.03.2014 г. Результаты деятельности управляющего по управлению ценными бумагами в прошлом не определяют доходы учредителя управления в будущем. Управляющий не обещает и не гарантирует получение какого — либо дохода, а также полного возврата ценных бумаг и/или денежных средств, переданных в доверительное управление. Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00041, выдана ФКЦБ России 17.01.2001 г. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды, прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами могут быть предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении. Взимание надбавок и скидок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, а также с иными документами, предусмотренными Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" и нормативными правовыми актами в сфере финансовых рынков, можно по адресу: Российская Федерация, 115432, г. Москва, вн. тер. г. муниципальный округ Даниловский, пр-кт Андропова, д. 18 к. 1, телефону: +7 (495) 228-15-05, факсу: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656) с понедельника по четверг — c 9:30 до 18:30, в пятницу — с 9:30 до 17:30, на сайте Управляющей компании, в пунктах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев фондов (со списком пунктов приема заявок можно ознакомиться на сайте Управляющей компании). Информация, связанная с деятельностью Управляющей компании, раскрывается на сайте в сети Интернет по адресу http://sistema-capital.com. Оказываемые ООО УК «Система Капитал» финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору доверительного управления, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».
МТС Инвестиции - объект авторского права ПАО «МТС», используемый компаниями группы АФК Система на основе лицензионного договора. Мобильное приложение ООО УК «Система Капитал» («МТС Инвестиции») - возрастная категория 0+. Программное обеспечение предоставляется конечным пользователям – физическим лицам бесплатно на условиях открытой лицензии. С условиями можно ознакомиться на площадках Google Play и App Store.
Представленные материалы и информация не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в них, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО УК «Система Капитал» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленных материалах и информации.
Расчет показателей, представленный в Личном кабинете, носит исключительно информационный характер, не учитывает налоги и иные обязательные платежи, надбавки/скидки к/с расчетной стоимости инвестиционного пая и не имеет целью предложение ценных бумаг, продуктов или услуг. Сравнение результатов инвестиционной деятельности основано на расчетах доходности, произведенных в соответствии с требованиями нормативных актов Банка России.
С информацией об условиях электронного взаимодействия с ООО УК «Система Капитал» можно ознакомиться в Соглашении об электронном документообороте ООО УК «Система Капитал».
Информация о профессиональном участнике рынка ценных бумаг ООО УК «Система Капитал», информация, предоставляемая ООО УК «Система Капитал» в соответствии с Базовым стандартом защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих управляющих, информация о договоре доверительного управления, в том числе на ведение индивидуального инвестиционного счета, и стандартных стратегиях управления доступна на официальном сайте ООО УК «Система Капитал».
С информацией об управляющей компании ООО УК «Система Капитал», информацией, предоставляемой ООО УК «Система Капитал» в соответствии с Базовым стандартом защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих акционерные инвестиционные фонды и управляющие компании инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, информацией о паевых инвестиционных фондах под управлением ООО УК «Система Капитал», в том числе стоимости чистых активов и расчетной стоимости инвестиционного пая паевых инвестиционных фондов, можно ознакомиться официальном сайте ООО УК «Система Капитал»:
- Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов "Система Капитал - Сберегательный" (в настоящем материале – «Сберегательный»). Регистрационный номер — 3194, дата регистрации — 11 авг. 2016 г., регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 31.03.2023 в рублях за 3 мес. 2,46 %, за 6 мес. 6,6 %, за 12 мес. 20,6 %, за 36 мес. 24,9 %
- Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов "Система Капитал - Валютные накопления" (в настоящем материале – «Валютные накопления»). Регистрационный номер — 3193, дата регистрации — 11 авг. 2016 г., регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 25.02.2022 в долларах за 3 мес. -14,94 %, за 6 мес. -15,94 %, за 12 мес. -14,63 %, за 36 мес. 0,18 %
- Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов "Система Капитал - Российские акции" (в настоящем материале – «Российские акции»). Регистрационный номер — 2744, дата регистрации — 21 фев. 2014 г., регистрирующий орган — Служба Банка России по финансовым рынкам. Доходность на 31.03.2023 в рублях за 3 мес. 12,8 %, за 6 мес. 27,6 %, за 12 мес. -8,72 %, за 36 мес. -17,6 %
- Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов "Система Капитал - Высокие технологии" (в настоящем материале – «Высокие технологии»). Регистрационный номер — 3417, дата регистрации — 9 нояб. 2017 г., регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 25.02.2022 в долларах за 3 мес. -14,77 %, за 6 мес. -14,89 %, за 12 мес. -9,25 %, за 36 мес. 58,6 %
- Открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов "Система Капитал - Биотехнологии" (в настоящем материале – «Биотехнологии»). Регистрационный номер — 3723, дата регистрации — 14 мая 2019 г., регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 25.02.2022 в долларах за 3 мес. -8,88 %, за 6 мес. -18,41 %, за 12 мес. -35,34 %,
- Биржевой паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов "Система Капитал - Информатика +" (в настоящем материале – «Информатика +»). Регистрационный номер — 4010, дата регистрации — 9 апр. 2020 г., регистрирующий орган — Банк России. Доходность на 25.02.2022 в долларах за 3 мес. -19,98 %, за 6 мес. -19,56 %, за 12 мес. -5,29 %,
Брокерские и депозитарные услуги оказывает ПАО «МТС-Банк»: 115432, город Москва, проспект Андропова, дом 18, корпус 1. Тел. +7 (495) 777-00-01.
Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг № 177-04613-100000 от 24.01.2001 на осуществление брокерской деятельности, лицензия на осуществление депозитарной деятельности №177-04660-000100 от 24.01.2001 г.
Раскрытие информации профессиональным участником рынка ценных бумаг доступно на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».
Информация, предоставляемая ПАО «МТС – Банк» в соответствии с Базовыми стандартами защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих брокеров и депозитариев доступна на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».
С регламентом и документами связанными с обслуживанием брокерского счета и условиями депозитарного обслуживания можно ознакомиться на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».
Оказываемые брокером финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору о брокерском обслуживании, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации".
ПАО «МТС-Банк» информирует о запрете на осуществление действий, относящихся к манипулированию рынком, и ограничениях на использование инсайдерской информации и (или) манипулирование рынком, предусмотренных статьями 5 и 6 Федерального закона от 27.07.2010 № 224-ФЗ "О противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации" и принятыми в соответствии с ним нормативными актами Банка России.
Изменение цены торгуемого инструмента – процентный показатель, отражающий изменение цены последней сделки на конец периода к цене последней сделки на начало периода.
Используя данный сайт, вы даете согласие на использование файлов cookie, помогающих нам сделать его удобнее для вас
Ок, не показывать больше
Есть вопрос про инвестиции?
Задайте его нам. Если ваш вопрос будет интересным или популярным, мы обязательно ответим на него на наших страницах
Если у вас есть вопросы, мы поможем разобраться
Напишите ваше сообщение, задайте вопрос или позвоните нам 8 800 737-77-00
Хотите быть экспертом наших материалов?
Расскажите о себе
Хотите быть автором наших материалов?
Расскажите о себе
Напишите нам ваш телефон, мы перезвоним!
Заполните форму ниже или позвоните нам +7 (495) 228-15-05
Подписаться на обновления проекта
Подпишитесь в телеграм или по email:
Напишите нам ваш телефон, мы перезвоним!
Заполните форму ниже или позвоните нам +7 (495) 228-15-05
Реквизиты
Полное наименование: Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал»
Сокращенное наименование: ООО УК «Система Капитал»
Полное наименование на английском языке: «Sistema Capital», Limited Liability Company
Сокращенное наименование на английском языке: «Sistema Capital», LLС
Фамилия, имя, отчество лица, осуществляющего функции единоличного исполнительного органа: Бусаров Игорь Геннадьевич (действует на основании Устава)
Адрес, указанный в ЕГРЮЛ: 119034, город Москва, улица Пречистенка, дом 17/9
Фактический адрес: 119034, город Москва, улица Пречистенка, дом 17/9
Почтовый адрес: 119034, город Москва, улица Пречистенка, дом 17/9
Телефон: +7 (495) 228-15-05
Факс: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656)
Банковские реквизиты
ИНН / КПП 7709324907 / 770401001
ОГРН 1027700421605
ОКВЭД 64.99, 66.12.2
ОКФС 16
ОКОПФ 12300
ОКАТО 45286590000
ОКПО 54926633
ОКТМО 45383000000
ОКОГУ 4210014
Сокращенное наименование: ООО УК «Система Капитал»
Полное наименование на английском языке: «Sistema Capital», Limited Liability Company
Сокращенное наименование на английском языке: «Sistema Capital», LLС
Фамилия, имя, отчество лица, осуществляющего функции единоличного исполнительного органа: Бусаров Игорь Геннадьевич (действует на основании Устава)
Адрес, указанный в ЕГРЮЛ: 119034, город Москва, улица Пречистенка, дом 17/9
Фактический адрес: 119034, город Москва, улица Пречистенка, дом 17/9
Почтовый адрес: 119034, город Москва, улица Пречистенка, дом 17/9
Телефон: +7 (495) 228-15-05
Факс: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656)
Банковские реквизиты
ИНН / КПП 7709324907 / 770401001
ОГРН 1027700421605
ОКВЭД 64.99, 66.12.2
ОКФС 16
ОКОПФ 12300
ОКАТО 45286590000
ОКПО 54926633
ОКТМО 45383000000
ОКОГУ 4210014
УК «Система Капитал», работающая под брендом «МТС Инвестиции», проводит акцию «Первая инвестиция»
Условия проведения акции
Акция проводится Обществом с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал» (лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00041, выдана ФКЦБ России 17.01.2001 г.) (далее - Управляющая компания) в целях привлечения новых клиентов-физических лиц, ранее не являвшихся владельцами инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов под управлением Управляющей компании.
В акции участвуют физические лица, которые в срок проведения акции приобрели инвестиционные паи открытого паевого инвестиционного фонда рыночных финансовых инструментов «Сберегательный» (с 27.03.2020 открытый паевой инвестиционный фонд рыночных финансовых инструментов «Система Капитал - Мобильный. Облигации». Правила доверительного управления зарегистрированы ЦБ РФ 11.08.2016г. за № 3194) (далее – Фонд).
Срок проведения акции – с 7-го февраля 2019 года до достижения количества 500 (пятьсот) участников акции.
Управляющая компания перечислит участнику акции бонус (дополнительный доход) в размере 100 (сто) рублей. Перечисление бонуса осуществляется однократно, на банковский счет, реквизиты которого указаны участником акции в заявке на приобретение инвестиционных паев Фонда.
Срок, в течение которого на банковский счет участника акции будет зачислен бонус, составляет не более 20 дней с даты выдачи инвестиционных паев Фонда.
Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды, прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами могут быть предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении. Взимание надбавок и скидок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Приобрести паи, получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, а также с иными документами, предусмотренными Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" и нормативными правовыми актами в сфере финансовых рынков, можно по адресу: Российская Федерация, г. Москва, ул. Пречистенка, д. 17/9, телефону: +7 (495) 228-15-05, +7 (800) 737-77-00, факсу: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656) с понедельника по четверг — c 9:30 до 18:30, в пятницу — с 9:30 до 17:30, на сайте Управляющей компании http://www.sistema-capital.com, в пунктах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев фондов (со списком пунктов приема заявок можно ознакомиться на сайте Управляющей компании http://www.sistema-capital.com). Информация, связанная с деятельностью Управляющей компании, раскрывается на сайте в сети Интернет по адресу http://www.sistema-capital.com, а также публикуется в «Приложении к Вестнику ФСФР». МТС Инвестиции – объект авторского права ПАО «МТС», используемый ООО УК «Система Капитал» на основе лицензионного договора.
UPDATE: Изменения названий фондов
Обращаем внимание, что с 27.03.2020 названия фондов изменены:
- «Мобильный. Облигации» — «Система Капитал — Сберегательный»
- «Мобильный. Облигации. Валютный» — «Система Капитал — Валютные накопления»
- «Мобильный. Акции» — «Система Капитал — Российские акции»
- «Мобильный. Акции. Валютный» — «Система Капитал — Высокие технологии»