Видео

12-08-2020 17:11

БПИФ «Информатика+»: как купить акции 100 технологических компаний США одним кликом

ПИФ

Главная
→
Статьи

В линейке продуктов МТС Инвестиций появился БПИФ «Информатика+» (аналог западных ETF). Он очень просто устроен, в нем нет активного управления. Биржевой фонд следует за индексом, в который входят ведущие компании по разработке программного обеспечения США. Его легко купить: достаточно завести брокерский счет.

Использование наших материалов (полностью или частично) разрешено только с указанием активной ссылки на конкретный материал. Приведенные цифры верны на дату публикации.
Update 2020: Изменение названий фондов

Спрос на фонды ETF в России и в мире растет

Чем БПИФ интересен инвесторам?

Почему мы выбрали сектор разработчиков ПО?

Что внутри БПИФ «Информатика+»?

Отличия БПИФ «Информатика+» от ПИФ «Высокие технологии»

Маршрут построен: как купить биржевой ПИФ

Спрос на фонды ETF в России и в мире растет

Биржевые паевые инвестиционные фонды (аналог ETF в России) пользуются спросом у граждан. В этом мы повторяем общемировую тенденцию. В США и Европе подобные фонды стали набирать популярность более 10 лет назад. ETF на Московской бирже появились в 2013 году, а первый российский БПИФ вышел на рынок осенью 2018 года.

Не будем останавливаться на том, что такое ETF, как он работает. С азами пассивного управления, преимуществами и недостатками биржевых фондов вы можете ознакомиться в нашем материале. Более того, мы также рассказывали, как купить ETF.

Как купить ETF фонды и сколько можно на них заработать — читайте в статье

Биржевые ПИФы все еще занимают небольшую долю на российском рынке коллективных инвестиций по объемам привлеченных средств пайщиков (порядка 3,3 %, по данным ЦБ РФ), но темпы прироста впечатляющие. На середину июля в БПИФах аккумулировано 32,5 млрд рублей против 7,6 млрд год назад. Для сравнения: в открытые ПИФ инвестирован 541 млрд рублей.

Рис. 1 Статистика рынка БПИФ за год

Во всем мире ETF — это для многих оптимальный инструмент для долгосрочных вложений. Иностранные биржевые инвестиционные фонды следуют за определенным индексом, торгуются как обычные ценные бумаги, дают то, что зарабатывает рынок в рамках выбранного индекса, исключая человеческий фактор (управление). Кстати, разницы между американскими ETF и российскими БПИФами практически нет, последние всего лишь соответствуют российскому законодательству.

По итогам 2019 года объем рынка ETF в США составил более четырех трлн долларов, годовой прирост — 290 млрд, что выше темпов 2018 года. В Штатах подобные активы используются во всевозможных биржевых приложениях и робо-эдвайзерах.

Чем БПИФ интересен инвесторам?

Идея, заложенная в ETF (БПИФ), очень проста: это недорогой способ получить экспозицию (в данном случае ― присутствие) на рынок акций в своем инвестиционном портфеле. В классическом виде ETF — это не управляемый фонд: здесь заранее известно, в какое количество бумаг вы вложите средства. Как правило, в 99 % случаев ETF инвестирует в тех же пропорциях, в которых бумаги входят в индекс.

пример

Есть тот самый индекс S&P 500, один из самых крупных в мире. Вложиться в компании из его списка можно, купив ETF на него. Ваши средства распределятся пропорционально по всем 505 представленным в нем на текущий момент эмитентам.

ETF нравится инвесторам по нескольким причинам:

он абсолютно прозрачен, вы пропорционально покупаете бумаги, которые входят в индекс;
комиссии незначительны и не съедают доходность;
не надо обладать подготовкой, тем более специальными знаниями, выбирать управляющую компанию, отдельные активы;
доход от инвестиций будет на уровне рынка, в то время как активным управляющим далеко не всегда на дистанции удается обыгрывать индекс.

В случае с биржевыми фондами (БПИФами) нет активного управления, как и в ETF. Фонд формируется на определенный индекс, который формируется индекс-провайдером. Он включает или исключает из него компании согласно критериям индекса. Трейдеры следят, чтобы фонд соответствовал индексу, они пропорционально распределяют поступающие в него новые деньги, покупая бумаги компаний, входящих в индекс.

Инвестору нет нужды вообще принимать участие в процессе, что-то сопоставлять, выбирать. На входе он знает, что рынок акций в перспективе вырастет и на выходе доход будет соразмерен этому предполагаемому росту. Можно спокойно заниматься своими делами, покупая БПИФ один раз в месяц или один раз в год на определенную свободную сумму.

Доход в биржевом фонде не зависит от действий управляющего. Совокупность этих факторов и подкупает инвесторов. Поэтому можно наблюдать постоянный рост объемов средств, которые инвестируют в ETF ежегодно. Причем эти темпы прироста выше, чем у инвестиций в классические коллективные фонды, активно управляемые.

В последние 10–15 лет, по статистике, профессиональные инвестиционные управляющие не могут похвастаться тем, что обыгрывают рынок акций. Согласно некоторым исследованиям, только от 20 до 40 % управляющих каждый год способны принести прибыль своим клиентам выше, чем вырос сам рынок. То есть ETF на индексы широкого рынка в долгосрочной перспективе более эффективны.

Парадоксальная ситуация, но это факт: часто высококвалифицированные управляющие, целые команды людей, которые занимаются своим делом несколько десятков лет, выбирают бумаги для инвестирования — и все равно проигрывают стандартному набору акций.

Почему мы выбрали сектор разработчиков ПО?

Изначально перед нами не стояла задача сделать любой биржевой ПИФ ради расширения ассортимента. Иначе можно было взять базовый вариант — индекс S&P 500. Американский рынок очень популярен, поэтому многие УК уже сделали БПИФ на него. Однако хотелось сделать действительно интересный широкому кругу инвесторов продукт. Поэтому мы пошли другим путем.

Для формирования биржевого фонда был выбран не просто технологический сектор, а конкретно сегмент компаний, занимающихся разработкой программного обеспечения в таких сферах, как информационная безопасность, бизнес-аналитика, CRM, искусственный интеллект, видеоигры. БПИФ «Информатика+» не инвестирует в акции компаний, которые у всех на слуху. Рынок ПО гораздо привлекательней для вложений на горизонте от трех лет и выше.

Разработка софта — это нециклический бизнес. В этом плане производители смартфонов, компьютеров, полупроводников и прочего железа сильно зависят от ситуации в экономике. Если рынок на подъеме, у людей есть деньги, у них все здорово. Как только наступает рецессия, продается меньше техники, доходы таких компаний идут на спад.

Разработчики ПО бóльшую часть своей прибыли получают по подписке. Коммерческие предприятия и обычные пользователи регулярно продлевают подписки на полезные программы или приложения за скромное вознаграждение. Это уже нециклический бизнес, поскольку в кризис тоже нужны и CRM, и дизайнерские программы, и антивирусные приложения, и остальной рабочий софт.

Все это хорошо заметно на примере текущего спада в экономике. Мы видим, что доходы компаний, которые предоставляют технологические сервисы, просели не так сильно на фоне сектора IT или вообще никак не пострадали. Можно сэкономить на покупке нового оборудования, обновления парка машин и серверов, но нет смысла отказываться от сервисов. Именно такие компании составляют основу нашего биржевого фонда.

Что внутри БПИФ «Информатика+»?

В основе каждого ETF или БПИФ есть индекс, за которым он следует, динамику которого повторяет. В случае с фондом «Информатика+» это индекс S&P North America Expanded Technology Software Index. Как видно из показателей, он довольно быстро восстановил значения после просадки рынков в марте.

Рис. 2 Индекс S&P North America Expanded Technology Software Index
583,25 — доходность на 5.08.2020, 39,27% — годовая доходность

Сам индекс широко диверсифицирован. В него включено около 100 компаний, практически все они принадлежат одному сектору — software development. Здесь представлены практически все относительно крупные разработчики ПО в США, акции которых на данный момент торгуются на бирже.

Почему для формирования биржевого ПИФ был выбран конкретно этот индекс? В нем нет ограничений на вхождение интересных с точки зрения будущей доходности компаний. В больших индексах, в том же S&P 500, есть жесткие условия: в него берут только крупных игроков рынка, демонстрирующих прибыль в течение года. Сегодня мир стал более технологичным. Инвесторы более толерантны к компаниям, которые стратегически несколько кварталов работают в убыток, чтобы нарастить долю на рынке. Покупая их акции, можно неплохо заработать.

Кроме того, S&P North America Expanded Technology Software Index имеет ограничения на долю одного эмитента в общем объеме бумаг: не более 10 %. Это делает данный индекс более гибким. Например, акции Microsoft тоже в нем есть, но не больше 10 %. Даже если посмотреть на индекс NASDAQ, который является основным технологическим индексом в мире, Microsoft там занимает 13 %, Apple — 15 %, Amazon — 10%. То есть в NASDAQ на три крупнейшие компании приходится больше трети капитализации. Это очень высокая концентрация. В нашем ETF такой проблемы нет.

Отличия БПИФ «Информатика+» от ПИФ «Высокие технологии»

Внимательный читатель может задать вопрос: чем отличается БПИФ «Информатика+» от ПИФа «Высокие технологии», ведь в обоих случаях инвестиции сосредоточены в акциях технологических компаний?

Фундаментальное отличие в том, что биржевой ПИФ не имеет активного управления: в таком фонде средства инвестируются пропорционально в изначально заданные компании; тогда как фонд высоких технологий, наоборот, активно управляется. Мы инвестируем только в те, компании, которые считаем интересными в данное время.

Сейчас мы считаем, что сектор высоких технологий, в том числе программного обеспечения, очень интересен. ПИФ также вкладывается в шесть компаний, которые занимаются разработкой ПО, пять из них входят в индекс БПИФ. Есть другие технологические компании, есть компании, которые не относятся к сектору высоких технологий, но мы считаем их полезными с точки зрения улучшения диверсификации без вреда доходности. Когда мы управляем фондом, мы думаем не только о доходе инвестора, но и об уровне риска.

Преимущества биржевого ПИФ:

Моментальное исполнение заявки на покупку и продажу паев по рыночной цене
Покупка и продажа осуществляется по текущим ценам на бирже
Незначительные комиссии
Прозрачность структуры фонда, любые изменения доступны онлайн
Доходность в долларах и рублях
Диверсификация в индексе — ценные бумаги множества компаний

Маршрут построен: как купить биржевой ПИФ

Процесс покупки БПИФ «Информатика+» абсолютно прост и прозрачен. В первую очередь необходимо открыть какой-либо понравившийся брокерский счет, если у вас его еще нет. Затем нужно завести на этот счет средства, которые вы хотите инвестировать (в рублях или в долларах), после чего найти в списке терминала наш фонд и купить в нем паи (тикер ― SCIP), либо отдать распоряжение брокеру на покупку данного фонда. Фактически вы становитесь владельцем данного актива в день покупки.

Преимущество биржевых ПИФов заключается в том, что для их приобретения не нужна квалификация, купить их может любой желающий. Основная же масса ETF в мире торгуется лишь через специализированное подразделение биржи Нью-Йорка и недоступна неквалифицированному инвестору из РФ.

Как инвестировать в биржевой фонд:

1

Открыть счет у брокера
2

Пополнить брокерский счет на необходимую сумму
3

Приобрести фонд самостоятельно или подать распоряжение брокеру на покупку фонда «Информатика +»

1

Открыть счет у брокера
2

Пополнить брокерский счет на необходимую сумму
3

Приобрести фонд самостоятельно или подать распоряжение брокеру на покупку фонда «Информатика +»

На текущий момент БПИФ доступен для покупки в рублях и в долларах. Это очень удобно для большинства инвесторов. Вы можете внести на торговый счет валюту и получать доход в ней, не теряя деньги на обратной конвертации. По сути, вы приобретаете устойчивый валютный актив.

Для остальных инвесторов может быть комфортнее покупать паи фонда за рубли. Не нужно искать, на какой площадке можно конвертировать их в валюту. Не все брокеры предоставляют возможность обмена на сумму менее 1000 долларов. В данном случае вы перекладываете процесс конвертации на брокера или управляющую компанию. Вы будете видеть стоимость пая и ее изменение в рублях. Разницы же в финансовом результате в обоих случаях не будет.

БПИФ «Информатика+» — подходящий инструмент для тех, кто желает инвестировать активы на рынке акций с хорошей доходностью, сбалансированными рисками и на долгий срок.

Полезно? Поделитесь записью с друзьями и подпишитесь на новые материалы:

Что такое облигации?

СЛОВАРЬ

Как выбрать управляющую компанию?

ВОПРОС-ОТВЕТ

Что такое облигации?

СЛОВАРЬ

Как выбрать управляющую компанию?

ВОПРОС-ОТВЕТ

Читать далее:

Как изменится российский рынок коллективных инвестиций после кризиса

Как пандемия коронавируса повлияет на работу управляющих инвестиционных компаний и поведение инвесторов. Изменится ли структура вложений во время кризиса, что ждет российский рынок коллективных инвестиций после карантина в 2020 году.

13.07.2020

Как выбрать акции на бирже: компании роста и компании стоимости

Акции стоимости и акции роста. В какой вид акций выгоднее инвестировать и от чего зависит доходность вложений. Примеры удачных и неудачных вложений, выводы.

25.06.2020

Альтернатива для инвестиций: сколько можно заработать на вине

Вложения в вино как вариант альтернативных и необычных инвестиций. Рынок вина в 2019 и 2020 году. Варианты инвестиций в вино. Сколько можно заработать на вине, доходность и риски. Инвестиционные фонды для вложений в вино.

Приложения для работы
в личном кабинете

Вы соглашаетесь на обработку ваших персональных данных

+7 495 228 15 05

Перезвоните мне

Если у вас есть вопросы,
мы поможем разобраться

© 2023, Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал».

115432, г. Москва, вн. тер. г. муниципальный округ Даниловский, пр-кт Андропова, д. 18 к. 1

Общество с ограниченной ответственностью УК «Система Капитал». Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045- 13853-001000 выдана Центральным Банком Российской Федерации (Банк России) 13.03.2014 г. Результаты деятельности управляющего по управлению ценными бумагами в прошлом не определяют доходы учредителя управления в будущем. Управляющий не обещает и не гарантирует получение какого — либо дохода, а также полного возврата ценных бумаг и/или денежных средств, переданных в доверительное управление. Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21-000-1-00041, выдана ФКЦБ России 17.01.2001 г. Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды, прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами могут быть предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и (или) скидки с расчетной стоимости инвестиционных паев при их погашении. Взимание надбавок и скидок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда. Получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, а также с иными документами, предусмотренными Федеральным законом от 29.11.2001 № 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" и нормативными правовыми актами в сфере финансовых рынков, можно по адресу: Российская Федерация, 115432, г. Москва, вн. тер. г. муниципальный округ Даниловский, пр-кт Андропова, д. 18 к. 1, телефону: +7 (495) 228-15-05, факсу: +7 (495) 228-01-12 (доб. 5656) с понедельника по четверг — c 9:30 до 18:30, в пятницу — с 9:30 до 17:30, на сайте Управляющей компании, в пунктах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев агента по выдаче, погашению и обмену инвестиционных паев фондов (со списком пунктов приема заявок можно ознакомиться на сайте Управляющей компании). Информация, связанная с деятельностью Управляющей компании, раскрывается на сайте в сети Интернет по адресу http://sistema-capital.com. Оказываемые ООО УК «Система Капитал» финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору доверительного управления, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».

МТС Инвестиции - объект авторского права ПАО «МТС», используемый компаниями группы АФК Система на основе лицензионного договора. Мобильное приложение ООО УК «Система Капитал» («МТС Инвестиции») - возрастная категория 0+. Программное обеспечение предоставляется конечным пользователям – физическим лицам бесплатно на условиях открытой лицензии. С условиями можно ознакомиться на площадках Google Play и App Store.

Представленные материалы и информация не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в них, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО УК «Система Капитал» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленных материалах и информации.

Расчет показателей, представленный в Личном кабинете, носит исключительно информационный характер, не учитывает налоги и иные обязательные платежи, надбавки/скидки к/с расчетной стоимости инвестиционного пая и не имеет целью предложение ценных бумаг, продуктов или услуг. Сравнение результатов инвестиционной деятельности основано на расчетах доходности, произведенных в соответствии с требованиями нормативных актов Банка России.

С информацией об условиях электронного взаимодействия с ООО УК «Система Капитал» можно ознакомиться в Соглашении об электронном документообороте ООО УК «Система Капитал».

Информация о профессиональном участнике рынка ценных бумаг ООО УК «Система Капитал», информация, предоставляемая ООО УК «Система Капитал» в соответствии с Базовым стандартом защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих управляющих, информация о договоре доверительного управления, в том числе на ведение индивидуального инвестиционного счета, и стандартных стратегиях управления доступна на официальном сайте ООО УК «Система Капитал».

С информацией об управляющей компании ООО УК «Система Капитал», информацией, предоставляемой ООО УК «Система Капитал» в соответствии с Базовым стандартом защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих акционерные инвестиционные фонды и управляющие компании инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, информацией о паевых инвестиционных фондах под управлением ООО УК «Система Капитал», в том числе стоимости чистых активов и расчетной стоимости инвестиционного пая паевых инвестиционных фондов, можно ознакомиться официальном сайте ООО УК «Система Капитал»:

Брокерские и депозитарные услуги оказывает ПАО «МТС-Банк»: 115432, город Москва, проспект Андропова, дом 18, корпус 1. Тел. +7 (495) 777-00-01.

Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг № 177-04613-100000 от 24.01.2001 на осуществление брокерской деятельности, лицензия на осуществление депозитарной деятельности №177-04660-000100 от 24.01.2001 г.

Раскрытие информации профессиональным участником рынка ценных бумаг доступно на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».

Информация, предоставляемая ПАО «МТС – Банк» в соответствии с Базовыми стандартами защиты прав и интересов физических и юридических лиц - получателей финансовых услуг, оказываемых членами саморегулируемых организаций в сфере финансового рынка, объединяющих брокеров и депозитариев доступна на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».

С регламентом и документами связанными с обслуживанием брокерского счета и условиями депозитарного обслуживания можно ознакомиться на официальном сайте ПАО «МТС – Банк».

Оказываемые брокером финансовые услуги не являются услугами по открытию банковских счетов и приему вкладов. Денежные средства, передаваемые по договору о брокерском обслуживании, не подлежат страхованию в соответствии с Федеральным законом от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации".

ПАО «МТС-Банк» информирует о запрете на осуществление действий, относящихся к манипулированию рынком, и ограничениях на использование инсайдерской информации и (или) манипулирование рынком, предусмотренных статьями 5 и 6 Федерального закона от 27.07.2010 № 224-ФЗ "О противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации" и принятыми в соответствии с ним нормативными актами Банка России.

Изменение цены торгуемого инструмента – процентный показатель, отражающий изменение цены последней сделки на конец периода к цене последней сделки на начало периода.

Связаться с нами

BY SVOEMEDIA

Видео

Используя данный сайт, вы даете согласие на использование файлов cookie, помогающих нам сделать его удобнее для вас

Ок, не показывать больше